Grupo UniCredit Reduz Presença no Mercado Russo Sob Pressão do BCE
O UniCredit Bank, um dos principais bancos de propriedade estrangeira na Rússia, está a tomar medidas drásticas para reduzir as suas operações. A partir de 1 de outubro, as taxas de serviço para entidades legais aumentarão cinco vezes e, a partir de 1 de dezembro, duplicarão novamente. Simultaneamente, o banco deixará de aceitar novos clientes. Esta é uma continuação da estratégia plurianual do grupo italiano UniCredit para reduzir as suas atividades na Rússia, impulsionada pela pressão do Banco Central Europeu (BCE). Embora as restrições tenham afetado principalmente os serviços de crédito e para particulares, alguns clientes corporativos poderão permanecer, contribuindo para os lucros adicionais do banco, que não podem ser transferidos para o estrangeiro.
O UniCredit Bank anunciou um aumento acentuado nas taxas para entidades legais. De acordo com informações publicadas no site do banco, a partir de 1 de outubro, a maioria das taxas quintuplicará para 20-30 mil rublos mensais, e depois duplicará novamente a partir de 1 de dezembro, atingindo 40-60 mil rublos por mês. Além disso, a partir de 1 de outubro, o banco deixará de aceitar a adesão de novos clientes. O UniCredit Bank não respondeu aos pedidos de comentário sobre as razões por trás destas ações.
O UniCredit Bank faz parte do grupo bancário italiano UniCredit. De acordo com os relatórios russos, em 1 de julho de 2025, os ativos do banco ascendiam a 736 mil milhões de rublos (o segundo maior entre os bancos de capital estrangeiro), tendo diminuído 13,6% desde o início do ano. O lucro líquido do banco no primeiro semestre de 2025 ultrapassou os 39 mil milhões de rublos, um aumento de 34% em relação ao ano anterior.
O Grupo UniCredit tem vindo a reduzir sistematicamente o seu negócio na Rússia há vários anos, a pedido do regulador europeu (BCE). Segundo os relatórios russos, de inícios de 2024 a 1 de setembro de 2025, a carteira de crédito corporativo do UniCredit Bank diminuiu sete vezes, para 29 mil milhões de rublos, e a carteira de retalho em 1,5 vezes, para 47,5 mil milhões de rublos. No mesmo período, os saldos nas contas de organizações não-estatais caíram 1,6 vezes, para 164 mil milhões de rublos; os depósitos de entidades legais diminuíram 4,3 vezes, para 54,5 mil milhões de rublos; e os depósitos de particulares cinco vezes, para 13 mil milhões de rublos. No início de 2025, o banco interrompeu completamente os pagamentos de saída em euros para particulares e, a meio do ano, cessou totalmente os pagamentos em dólares.
Além disso, desde o início de 2025, o UniCredit Bank reduziu o número de agências em mais de três vezes, mantendo apenas nove. Ao comentar o crescimento do lucro da unidade russa no primeiro semestre, o CEO do Grupo UniCredit, Andrea Orcel, afirmou que este foi “principalmente assegurado pela diferença entre as taxas de depósito e os elevados rendimentos provenientes da colocação de fundos no Banco da Rússia”.
Os participantes do mercado observam que o endurecimento das condições de serviço para entidades legais faz parte de uma contínua redução de negócios.
Fontes de dois dos maiores bancos russos sugerem que, ao aumentar os custos das taxas entre seis a dez vezes, o banco está a “suavemente” a afastar os clientes existentes e a impedir a entrada de novos.
No entanto, na opinião de um dos entrevistados, a obtenção de lucros adicionais é apenas um bónus para o banco, uma vez que, em termos de receitas de comissões, que já estão em declínio, o aumento dos lucros será insignificante na massa total de receitas do banco. De acordo com os relatórios do banco, as receitas de comissões em agosto totalizaram 519 milhões de rublos, uma redução para metade em comparação com janeiro. Outra fonte no mercado bancário considera que “eles precisam de mostrar a redução dos negócios” e fazê-lo de forma a não ser demasiado provocador para o regulador russo.
Ao mesmo tempo, os clientes têm a opção de mudar para outras instituições de crédito, incluindo aquelas com proprietários de jurisdições “amigas” (China, Turquia, etc.), especialmente porque, segundo estimativas, as taxas básicas no mercado de serviços bancários para entidades legais raramente excedem os 3 mil rublos por mês. No entanto, algumas organizações podem muito bem permanecer clientes do banco. “Os clientes podem ficar à espera de restrições mais sérias. Neste caso, tal custo não é crítico, ainda mais se todos estiverem a ter bons lucros e não quiserem poupar nisso”, explicou Alexey Voilukov, professor de MBA de prática de negócios em finanças digitais na academia presidencial RANEPA.
No entanto, o lucro adicional não será supérfluo para o futuro do banco.
Isto é verdade mesmo considerando que, de acordo com a legislação russa, não pode ser transferido para o estrangeiro. A venda de bancos de jurisdições “não amigas” exige a autorização do Presidente da Federação Russa, e as transações devem ser realizadas com um desconto de pelo menos 60% do valor de mercado (capital). Portanto, o lucro não distribuído acumulado aumentará o valor da instituição de crédito. “E se, de repente, o banco decidir sair do mercado russo, eles poderão obter uma maior rentabilidade”, observa o Sr. Voilukov. Ele também acredita que, se as sanções forem levantadas no futuro, “isso permitirá retomar todo este trabalho, já com um volume considerável de liquidez”.
